机构重仓的八大主题基金:大金融被重仓 国泰基金成最大赢家
2022-05-21 03:45

  近日,FOF一季度披露完成,前期我们解读了受欢迎的权益产品、债基产品,今天我们来解读最受欢的主题基金,看看他们未来看好哪些投资方向。

  2022Q1主题基金持仓名单中胡洁管理的华宝中证银行ETF被22家机构购买,位居主题基金买入排行榜首位。

  目前,胡洁共管理16只产品,其中华宝中证银行ETF,管理时间4年又307天 ,任职回报达7.88%,今年来实现涨幅-4.19%,同类排名为1241809;近1年来实现涨幅-13.06%,同类排名为5171313。

  具体到个股而言,华宝中证银行ETF相较于2021Q4,2022Q1将上海银行调入,将江苏银行调出,增持了招商银行、兴业银行、工商银行、平安银行、宁波银行、交通银行、农业银行、民生银行、浦发银行。

  2022年一季度,全球受到地缘风险的冲击,市场避险情绪升温,震荡明显,由于受到俄乌冲突影响,在2月后出现明显下跌。同时,国内新一轮疫情的爆发,对于之后的经济可能会产生显著影响,消费会受到较为明显的冲击。展望2022年二季度,经济数据可能会面临较大的压力,但国内宏观流动性预计将持续宽松。同时,中美两国元首在3月召开了视频会议,可能会带来市场的中期风险偏好改善,国内的政策在国常会定调之下,整体也会更偏积极。证券市场方面,目前市场总体向好趋势未变,市场波动相对较大,风格切换相对较快,结构性行情或将持续。2022年一季度,煤炭、房地产、银行、建筑等行业表现较好,电子、国防军工、汽车、家用电器等行业表现较弱。本报告期中,以中证100指数和沪深300指数为代表的大盘蓝筹股指数分别下跌了13.79%和14.53%;而作为成长股代表的中证1000指数和创业板指数分别下跌了15.46%和19.96%。在本报告期中,中证银行指数累计上涨了2.44%。

  本报告期该基金为正常运作期,在操作中,他们严格遵守基金合同,坚持既定的指数化投资策略,在指数权重调整和基金申赎变动时,应用指数复制和数量化技术降低冲击成本和减少跟踪误差。

  2022Q1主题基金持仓名单中艾小军管理的国泰中证全指证券公司ETF被17家机构购买,位居主题基金买入排行榜第二位。

  目前,艾小军共管理15只产品,其中国泰中证全指证券公司ETF,管理时间5年又299天,任职回报达-13.33%,今年来实现涨幅-26.25%,同类排名为15181809;近1来实现涨幅-18.55%,同类排名为7641313。

  具体到个股而言,国泰中证全指证券公司ETF相较于2021Q4,2022Q1增持了中信证券、东方财富、海通证券、华泰证券、国泰君安、广发证券、招商证券、申万宏源、东方证券、兴业证券。

  一季度受国内外多重压力,A场震荡下行;国外受乌克兰局势骤然升温,以北约为主的主要西方经济体持续加大对俄罗斯的全方位无极限制裁,主要大宗商品尤其是油气能源以及食品价格大幅攀升,美欧主要经济体通胀持续攀升,美联储货币政策收紧的预期高企;国内受新冠疫情多点散发,尤其是三月份以来包括吉林、上海疫情大面积扩散导致的封城,对于国内本就面临下行压力的经济更是雪上加霜。在国内外多重压力下,市场预期作为传统稳经济的重要手段的房地产政策有望得到阶段性的松动,受地缘影响,作为避险资产的黄金震荡上行,受美国为代表的西方主要经济体对俄罗斯的制裁影响,国内主要能源供给煤炭表现出现。

  全季度来看,上证指数震荡下跌10.65%,大盘蓝筹股的表征指数如上证50下跌11.47%,沪深300指数下跌14.53%,成长性中盘股表征指数如中证500下跌14.06%,小盘股表征指数中证1000下跌15.46%。板块上医药医疗科技占比较多的创业板指下跌19.96%,科创板50下跌21.97%。

  在行业表现上,申万一级行业中表现较好的为煤炭、房地产、银行,涨幅分别为22.63%、7.27%和1.66%,表现落后的为电子、军工、汽车,分别下跌了25.46%、23.3%和21.4%。4.4.2报告期内基金的业绩表现。

  2022Q1主题基金持仓名单中徐成理的国泰中证煤炭ETF被10家机构购买,位居主题基金买入排行榜第三位。

  目前,徐成城共管理18只产品,其中国泰中证煤炭ETF,管理时间2年又121天,任职回报达127.95%,今年来实现涨幅15.67%,同类排名为31809;近1来实现涨幅48.62%,同类排名为21313。

  具体到个股而言,国泰中证煤炭ETF相较于2021Q4,2022Q1将平煤股份、淮北矿业调入,将电投能源、中煤能源调出,降低了中国神华、陕西煤业、兖矿能源、美锦能源、永泰能源、山西焦煤、潞安环能、华阳股份。

  2022年一季度,A场呈现了较为明显的下跌走势:上证指数下跌10.65%,沪深300指数下挫14.53%,以大盘蓝筹为代表的上证50指数一季度下跌11.47%,而以科技成长为代表的创业板指数和科创50指数的跌幅则分别为19.96%和21.97%。一季度市场下跌的三个主要因素是:疫情冲击国内经济、美联储加息和俄乌冲突引发的通胀上行。首先,从国内经济情况来看,尽管一季度统计局的数据显示国内一至二月份在消费、进出口和固定资产投资增速方面都有不错表现,但三月份全国爆发的新一轮疫情,使得很多城市采取严格的封控措施,其中不乏经济较为发达的城市。这些措施会对国内消费产生抑制,并在短期影响实体经济;其次,从美联储加息来看,3月中旬的加息开启了流动性收紧的周期,中美利差的不断收窄,也引发了部分外资留出A股;最后,从俄乌冲突来看,这不仅是一次严重的地缘危机,也在冲击全球供应链导致通胀上行和避险情绪抬升等方面,对全球金融市场产生了负面影响。分行业来看,申万一级行业中的煤炭和房地产行业涨幅居前,主要原因在于供给不足导致的能源价格提升和房地产政策边际预期改善;而电子、国防军工和汽车等行业的跌幅较大,则是由通胀导致的成本提升、全球利率调整带来的成长板块估值下行等原因造成。

  作为完全跟踪标的指数的被动型基金,该基金避免了不必要的主动操作,减少了交易冲击成本,并通过精细化管理确保基金组合与指数权重基本一致。

  2022Q1主题基金持仓名单中张羽翔管理的鹏华中证酒ETF被17家机构购买,位居主题基金买入排行榜第四位。

  目前,张羽翔共管理16只产品,其中鹏华中证酒ETF,管理时间3年又47天,任职回报达105.67%,今年来实现涨幅-21.32%,同类排名为11251809;近1来实现涨幅-24.72%,同类排名为11391313。

  具体到个股而言,鹏华中证酒ETF相较于2021Q4,2022Q1将古井贡酒调入,将水井坊调出,增持了贵州茅台、五粮液、泸州老窖、山西汾酒、洋河股份、酒鬼酒、青岛啤酒、重庆啤酒、今世缘。

  该基金秉承指数基金的投资策略,在应对基金申购赎回的基础上,力争跟踪指数的收益,并将基金跟踪误差控制在合理范围内。

  2022Q1主题基金持仓名单中李茜、李沐阳管理的华泰柏瑞中证光伏产业ETF被8家机构购买,和国泰中证军工ETF位居主题基金买入排行榜第五位。

  目前,李茜共管理15只产品,其中华泰柏瑞中证光伏产业ETF,管理时间1年又164天,任职回报达39.60%,今年来实现涨幅-18.25%,同类排名为7811809;近1来实现涨幅24.71%,同类排名为121313。

  具体到个股而言,华泰柏瑞中证光伏产业ETF相较于2021Q4,2022Q1增持了隆基绿能、通威股份、阳光电源、中环股份、特变电工、先导智能、晶澳科技、天合光能、福斯特、正泰电器。

  本期产品所跟踪的光伏产业指数涨跌幅为-17.91%,本产品涨跌幅为-17.83%。一季度,产业链景气度向好,但市场风险偏好受到多重因素影响,指数整体走出一个“n”型。一月份,能耗双控影响下火电机组的重启叠加美联储加息预期上行,光伏板块开始杀估值。二月份,光伏企稳反弹,主要是因为下游排产情况非常好,海外市场需求非常旺盛。三月份,经济数据叠加新冠疫情影响,诸多风险因素集中释放,板块下探磨底。

  他们严格按照基金合同的规定,紧密跟踪标的指数、跟踪偏离最小化的投资策略进行被动投资。本报告期内,该基金的日均绝对跟踪偏离度为0.014%,期间日跟踪误差为0.018%,较好地实现了该基金的投资目标。

  核心本质还是看需求是否受损。当前光伏底部的位置感还是很明显的,左右板块走势的主要还是市场情绪。年初以来赛道股接连遭到美联储加息、房地产政策、俄乌战争、经济数据以及最近的疫情等多重的打击。从产业角度来说,也处于一个利空不断释放的过程。一季报不及预期、硅料价格还在高位、东南亚关税调查以及疫情影响出口等等,几乎可以说是利空都集中在这段时间了。

  部分企业一季报不及预期是因为之前上调过一次,后来又出现了疫情的影响,二季度会利润会逐步释放;硅料价格高还是因为下游组件需求好,今年整体来说硅料是不缺的,组件开工率下降会倒逼上游降价;关税对组件企业影响不大,美国占整体需求比例不到10%;疫情目前影响较大的是物流,运输难度较大,部分企业有担忧如果封城区域持续扩大会带来原材料紧张,但目前都还是正常运行状况。所以二季度还是要看市场情绪,利空出尽就是利好。

  该基金将继续严格遵守跟踪偏离最小化的被动投资策略,从而为基金投资人谋求与标的指数基本一致的投资回报。

  2022Q1主题基金持仓名单中艾小军管理的国泰中证军工ETF被8家机构购买,和华泰柏瑞中证光伏产业ETF位居主题基金买入排行榜第五位。

  目前,艾小军共管理15只产品,其中国泰中证军工ETF,管理时间5年又299天,任职回报达6.19%,今年来实现涨幅-27.25%,同类排名为15981809;近1来实现涨幅-0.40%,同类排名为1661313。

  具体到个股而言,国泰中证军工ETF相较于2021Q4,2022Q1将中航重机、西部超导调入,将中航机电、光启技术调出,增持了紫光国微、航发动力、中航光电、中国重工、中航西飞、振华科技、中航沈飞、卫士通,降低了。

  一季度受国内外多重压力,A场震荡下行;国外受乌克兰局势骤然升温,以北约为主的主要西方经济体持续加大对俄罗斯的全方位无极限制裁,主要大宗商品尤其是油气能源以及食品价格大幅攀升,美欧主要经济体通胀持续攀升,美联储货币政策收紧的预期高企;国内受新冠疫情多点散发,尤其是三月份以来包括吉林、上海疫情大面积扩散导致的封城,对于国内本就面临下行压力的经济更是雪上加霜。在国内外多重压力下,市场预期作为传统稳经济的重要手段的房地产政策有望得到阶段性的松动,受地缘影响,作为避险资产的黄金震荡上行,受美国为代表的西方主要经济体对俄罗斯的制裁影响,国内主要能源供给煤炭表现出现。

  全季度来看,上证指数震荡下跌10.65%,大盘蓝筹股的表征指数如上证50下跌11.47%,沪深300指数下跌14.53%,成长性中盘股表征指数如中证500下跌14.06%,小盘股表征指数中证1000下跌15.46%。板块上医药医疗科技占比较多的创业板指下跌19.96%,科创板50下跌21.97%。

  在行业表现上,申万一级行业中表现较好的为煤炭、房地产、银行,涨幅分别为22.63%、7.27%和1.66%,表现落后的为电子、军工、汽车,分别下跌了25.46%、23.3%和21.4%。4.4.2报告期内基金的业绩表现。

  2022Q1主题基金持仓名单中罗文杰管理的南方中证房地产ETF被7家机构购买,位居主题基金买入排行榜第七位。

  目前,罗文杰共管理14只产品,其中南方中证房地产ETF,管理时间4年又269天,任职回报达-21.13%,今年来实现涨幅-2.01%,同类排名为681809;近1来实现涨幅-5.76%,同类排名为2781313。

  具体到个股而言,南方中证房地产ETF相较于2021Q4,2022Q1将新湖中宝调入,将万业企业调出,增持了保利发展、万科A、招商蛇口、金地集团、华侨城A、新城控股、绿地控股、金科股份、上海临港。

  期间他们通过自建的指数化交易系统、日内择时交易模型、“跟踪误差归因分析系统、ETF现金流精算系统等,将该基金的跟踪误差指标控制在较好水平,并通过严格的风险管理流程,确保了该基金的安全运作。

  (2)报告期内指数成份股(包括调出指数成分股)的长期停牌,引起的成份股权重偏离及基金整体仓位的微小偏离。

  2022Q1主题基金持仓名单中艾小军管理的国泰CES半导体芯片ETF被6家机构购买,位居主题基金买入排行榜第八位。

  目前,艾小军共管理15只产品,其中国泰CES半导体芯片ETF,管理时间3年又5天,任职回报达117.64%,今年来实现涨幅-29.09%,同类排名为16861809;近1来实现涨幅-5.47%,同类排名为2721313。

  具体到个股而言,国泰CES半导体芯片ETF相较于2021Q4,2022Q1将士兰微调入,将晶盛机电调出,增持了韦尔股份、紫光国微、中芯国际、兆易创新、北方华创、三安光电、闻泰科技、圣邦股份、卓胜微。

  一季度受国内外多重压力,金融基金A场震荡下行;国外受乌克兰局势骤然升温,以北约为主的主要西方经济体持续加大对俄罗斯的全方位无极限制裁,主要大宗商品尤其是油气能源以及食品价格大幅攀升,美欧主要经济体通胀持续攀升,美联储货币政策收紧的预期高企;国内受新冠疫情多点散发,尤其是三月份以来包括吉林、上海疫情大面积扩散导致的封城,对于国内本就面临下行压力的经济更是雪上加霜。在国内外多重压力下,市场预期作为传统稳经济的重要手段的房地产政策有望得到阶段性的松动,受地缘影响,作为避险资产的黄金震荡上行,受美国为代表的西方主要经济体对俄罗斯的制裁影响,国内主要能源供给煤炭表现出现。

  全季度来看,上证指数震荡下跌10.65%,大盘蓝筹股的表征指数如上证50下跌11.47%,沪深300指数下跌14.53%,成长性中盘股表征指数如中证500下跌14.06%,小盘股表征指数中证1000下跌15.46%。板块上医药医疗科技占比较多的创业板指下跌19.96%,科创板50下跌21.97%。

  在行业表现上,申万一级行业中表现较好的为煤炭、房地产、银行,涨幅分别为22.63%、7.27%和1.66%,表现落后的为电子、军工、汽车,分别下跌了25.46%、23.3%和21.4%。4.4.2报告期内基金的业绩表现。

  该基金本报告期内的净值增长率为-23.60%,同期业绩比较基准收益率为-23.18%。返回搜狐,查看更多